CCI 20 — Commodity Channel Index

Oscillateur non-borné (théoriquement de −∞ à +∞, en pratique ±200) créé par Donald Lambert pour les matières premières. Mesure l'écart du typical price à sa moyenne mobile, normalisé par la déviation moyenne.

Exemple — 200 barres synthétiques

Définition

CCI répond à : « De combien le prix typique actuel s'écarte-t-il du prix typique moyen, en unités de bruit habituel ? » Au-delà de ±100, on considère le mouvement comme statistiquement notable.

Formule

typical[i] = (high[i] + low[i] + close[i]) / 3
mean       = SMA(typical, 20)
mean_dev   = moyenne de |typical[i] − mean| sur 20 barres
CCI        = (typical_now − mean) / (0.015 × mean_dev)

Le facteur 0.015 est une constante "magique" choisie par Lambert pour que ~70-80% des valeurs tombent dans [−100, +100] sur les commodities historiques.

Paramètres dans le code

Période N : 20
Implémentation : forex-assistant.tsx:338 — fonction cci(highs, lows, closes, period = 20)
Constante : 0.015 (fixe)
Cas dégénéré : retourne 0 si déviation moyenne nulle ou pas assez de données.

Interprétation

Zone	Lecture
> +200	Surachat extrême — score amplifié
+100 à +200	Surachat modéré
−100 à +100	Mouvement "normal"
−200 à −100	Survente modérée
< −200	Survente extrême — score amplifié

Logique de score (`forex-assistant.tsx:1422`)

> 200  → score = -1.2  (max 1.2)  // surachat extrême
> 100  → score = -0.6
< -200 → score = +1.2
< -100 → score = +0.6
sinon  → score =  0

Particularité : la zone "extrême" (±200) double le score par rapport à la zone modérée (±100). C'est l'un des rares indicateurs avec une amplification non-linéaire. max = 1.2.

Pièges

Non-borné : peut atteindre ±400 sur un gap. Le scoring sature à ±1.2 mais l'affichage texte montre la valeur brute, qui peut surprendre.
Sensibilité au calcul de la déviation : Lambert utilise la mean deviation, pas la standard deviation. Notre code respecte ça (Σ |t - mean| / N).
20 barres = à adapter au timeframe : sur D1, 20 barres = 1 mois de trading ; sur M5, 20 barres = 100 minutes. Le seuil ±100 conserve le même sens statistique.
En tendance forte : peut rester > 100 longtemps. CCI > 100 n'est pas un signal de vente direct — c'est un signal de surveillance.

Indicateurs liés

RSI 14 — oscillateur de surachat borné, philosophie similaire
Z-score 20 — version "pure" du CCI sans la constante 0.015 et avec stddev
Bollinger Bands — autre lecture de l'écart à la moyenne (en σ)
DPO 20 — détrended price, mesure aussi l'écart à la moyenne