MACD cross — l'écart entre EMA(12) et EMA(26)

L'oscillateur MACD est l'écart entre deux EMA. Quand cet écart change de signe, on a un changement de momentum. La stratégie la plus utilisée historiquement après les MA crossover.

Mécanique

MACD line  = EMA(12) − EMA(26)
Signal line = EMA(MACD, 9)
Histogram  = MACD − Signal

BUY quand MACD croise au-dessus de Signal
SELL quand MACD croise sous Signal

Variantes :
- Filtrer par signe du MACD (long seulement si MACD > 0)
- Histogramme : ratio si l'écart accélère ou décélère

Conditions favorables

• Marché en transition : sortie de range, début de trend
• Volatilité normale (ATR régime)
• Filtre par tendance long terme : long seulement si EMA 200 monte

Stop / Take Profit

• Stop : sous le swing low récent (long) — 1-2× ATR
• TP : ratio R:R 2:1 typiquement, ou trailing avec le MACD lui-même
• Sortie : cross inverse du MACD

Indicateurs utilisés

• MACD — la stratégie EST l'indicateur
• EMA 200 — filtre directionnel
• ATR — calibrer le stop
• ADX — éviter les crosses en chop

TF privilégiés

H1, H4, D1. Paramètres 12/26/9 calibrés à l'origine pour D1 par Gerald Appel (1979).

Pièges

• Whipsaws en range : MACD oscille autour de zéro et croise sa signal 5-10 fois → 5-10 petites pertes. Filtre ADX > 20 obligatoire.
• Lag intrinsèque : le MACD est composé d'EMA, donc structurellement en retard. Le signal arrive après le début du mouvement.
• Faux cross : barre intra qui croise puis se réinverse. Attendre fermeture de barre strictement.
• Confondre cross et signal : le vrai signal est le passage du sign(histogramme). MACD > 0 mais signal > MACD = signal baissier malgré MACD positif.

Hit-rate / R:R typique

• Hit-rate : 45-55%
• Ratio R:R : 1.5-2
• Edge : modeste mais positif si bien filtré
• Plus efficace combiné avec un filtre de tendance long terme

Variante : MACD + EMA 200

Filtre simple qui améliore drastiquement le hit-rate :

• Long uniquement si close > EMA(200) + MACD cross up
• Short uniquement si close < EMA(200) + MACD cross down

Ce filtre coupe la moitié des trades mais garde la grande majorité des gagnants → edge multiplié.

Liens

• Famille momentum
• Divergence RSI — autre approche momentum
• MACD (indicateur)